Francouzská automobilka zaznamenala obrovský úspěch s 2CV, ale potřebovala náhradu, a potřebovala ji rychle, a Dyane byla odpovědí. V roce 1963 se Citroen hnal na vlnách a koupil značku Panhard a pověřil své konstrukční oddělení, aby vytvořilo nové vozidlo založené na platformě 2CV. Výsledek byl jako druhá generace 2CV, ale v každém ohledu lepší.